近日，亚洲领先的数字财富顾问Endowus在香港正式推出其综合财富管理平台，为投资者提供投资咨询和基金分销服务。此次发布旨在更好地为当地投资者服务。
此次还发布了Endowus旗舰投资组合，该组合使用来自Amundi、BlackRock、Dimensional和PIMCO等全球领先基金管理公司的策略。
关于Endowus
Endowus成立于2017年，是新加坡首家能同时提供私人财富和公共退休保障储蓄投资服务的综合网上财富管理平台，在香港和新加坡均持有牌照，是新加坡首个涵盖私人财富和公共退休金（新加坡的中央公积金和退休辅助计划）的线上理财顾问。
  • 资管规模：Endowus管理超过50亿美元资产，涵盖资产类别主要包括公开市场基金、私募基金、对冲基金和另类投资等。
  • 客户数量：Endowus幸服务超过10万名投资者，包括个人、家族办公室、慈善机构、捐赠基金等。
  • 费率水平：Endowus0佣金，0认购费、销售佣金100%回赠，投资者只需支付每年0.10%至0.60%投顾费，实现更加透明、低成本的投资服务。
一、Endowus SMART+框架
通过Endowus专有的SMART+框架，Endowus投资研究团队选出在资产类别和策略方面拥有良好业绩记录的一流基金，以确保投资组合能充分发挥长处以实现投资目标。Endowus的专家团队也会持续监控这些资金，并定期透明地分享业绩表现。
图1 Endowus SMART+框架
资料来源：Endowus
SMART+是Screen（筛选）、Measure（衡量）、Assess（评估）、Refine（细化）、Track（追踪）、+（更多）首个字母的组合。SMART+各部分具体含义如下：
  • S——Screen（筛选）
Endowus使用专有的量化模型对数千只基金及数百名基金经理进行筛选，涵盖所有符合投资范围的基金产品。
  • M——Measure（衡量）
经过科学和标准化的流程，经过验证和风险调整，筛选出数百只回报纪录良好的基金。
  • A——Assess（评估）
入围基金经过专有的尽职调查流程，包括对基金团队、框架、绩效及费用结构等进行严谨的定性和定量评估。
  • R——Refine（细化）
在评估结束后，Endowus为入围基金制作一份详细的调查表。排名靠前的基金会被纳入Endowus平台。
  • T——Track（追踪）
投资办公室持续跟踪和监控Endowus平台内的资金，包括月度业绩和仓位监控、季度审查、年度尽职调查等。
  • + —— +（更多）
Endowus的投资研究团队会为客户创建优化的投资组合和定制个性化方案，并不断优化投资筛选流程。
二、Endowus投资方案
Endowus提供三种基金投资组合，包括专注于被动收入的IncomeUp投资组合、专注于现金管理的CashUp投资组合、专注于全球市场的全球多元化投资组合。
IncomeUp投资组合
IncomeUp投资组合提供有效的资产配置，实现目标派息，旨在满足不同人生阶段的收益和增长需求，具有如下特点：
  • 环球分散投资、多经理人的全天候策略
IncomeUp投资组合是由联博（AllianceBernstein）、路博迈（Neuberger Berman）、摩根资产管理（JP Morgan Asset Management）、富达（Fidelity）、霸菱（Barings）、资本集团（Capital Group）和施罗德（Schroders）等全球知名基金管理公司旗下基金订制，确保经理人多元化及策略性资产配置。
  • 有效的资产配置，实现目标派息
Endowus投资研究团队致力在不同的增长环境下，在高收益和高质量的资产之间取得平衡，透过提供稳定的目标派息和有吸引力的潜在回报，来实现您的收益投资目标。
  • 旨在满足不同人生阶段的收益和增长需求
透过谨慎的资产配置和投资组合构建，IncomeUp投资组合助投资者克服市场噪音和干扰，满足投资者不同人生阶段的收益和增长需求。
IncomeUp投资组合提供三种资产配置策略。根据投资者所需的目标派息比率不同， IncomeUp投资组合可分为IncomeUp-稳定、IncomeUp-加强、IncomeUp-增长。
 表1 IncomeUp投资组合
资料来源：Endowus
CashUp投资组合
CashUp投资组合以最低的成本投资业内顶尖的现金、货币市场和超短期债券基金，为闲置资金赚取更多收益，满足投资者不同的现金管理和短期流动性需要，具有低成本、低风险等特点。
表2 CashUp投资组合
资料来源：Endowus
全球多元化投资组合
全球多元化投资组合通过多元化的全球股票和固定收益投资，实现长期财富目标，具有以下特点：
  • 分散投资，提高风险调整回报
固定收益配置凭借系统化、主动和广泛多元化的策略，聚焦期限和存续期溢价等因素。
  • 策略性被动资产配置（SPAA）
依托科学化、系统化的投资策略，并评估投资者的目标和风险承受能力，个性化定制投资者的资产配置计划。
  • 低投资成本获取精选基金
以尽可能最低的成本，获取最优秀的基金，并透过深入研究领先的基金公司的投资能力和规模，以及其长期成功实施投资策略的实际往绩纪录，设计投资组合。
表3 全球多元化投资组合的资产配置情况
资料来源：Endowus
三、总结
当前，随着财富管理需求持续上升，各类金融机构都在积极拓展财富管理业务，并加快推进数字化转型进程。在此过程中，行业仍面临一系列痛点，包括：资产覆盖面较窄，通常只包含公募基金、私募基金等产品；费率相对较高，投资者面临较高的投资成本；智能化应用程度不足，难以做到精准营销、智能产品匹配等，客户体验有待提升。
为解决上述痛点，经营机构可借鉴Endowus的财富管理平台建设情况，推动财富管理业务创新发展。
一是丰富资产类别。经营机构可提供多种资产类别供投资者选择，包括公募基金、私募基金、对冲基金和另类投资等。 
二是提供低成本的基金产品。经营机构可通过优化基金筛选流程和框架，以较低的成本为投资者提供精选后的基金。 
三是提升资产配置的灵活性。经营机构可提供多种灵活的投资方案，投资者根据自己的预定目标和投资顾问的专业建议，进行投资方案选择或定制。
深入分析详见内参版，如需订阅，请联系[email protected]
声 明
本报告由华锐研究所提供，所载内容反映的是截至报告发表日的判断，如所载内容出现变动，我们将及时补充、修订或更新内容及观点。本报告版权属于华锐研究所，如需引用本文，请明确注明引自华锐研究所。
继续阅读
阅读原文