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随着数字金融服务的发展，个人理财（PFM）工具也进化的更加智能，而智能理财就代表着PFM工具的下一代。这类应用程序通过实时分析数据来了解用户的消费习惯、理财目标和风险承受能力，而后构建一个可以最大化提高理财绩效、并减少决策时间的数据档案。它利用人工智能和自动化算法代替消费者做出财务决策，而无需消费者时间和精力的直接投入。智能理财类APP的功能包括自动将资金转移到收益率最高的账户、自动分配投资组合、以及自动支付账单等。
虽然智能理财还处于起步阶段，但它的发展极有可能为消费者提供一个集数字化的私人银行家、财务顾问和投资经理一体的整合服务。智能理财的关键是计算能力、人工智能和数据可访问性的提高，这将使得整合各种金融数据源变得更容易，例如债务、收入、支出、投资和保险。
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自我财务管理的困难促进了智能理财的发展
COVID-19封锁之后的经济下行期间，消费者们在管理个人和家庭财务时纷纷展露了不同程度的困难。据近期在疫情期间进行的一项消费习惯和个人理财调查显示，64%的美国千禧一代过着领了薪水就“月光”的生活，82%的受访者负担不起500美元的紧急开支。造成财务不安全的原因有很多，CFPB最近的一项研究表明，美国大多数人群倾向于在许多方面进行次优财务管理，他们对长期储蓄有强烈的偏见，同时更倾向于短期支出的消费习惯。举个例子，有一种常见的金融行为被称为“信用卡债务之谜”，这种行为是指消费者倾向于将现金保留在低收益的流动资产（即个人储蓄账户）中，同时只对高利率债务（即信用卡）支付最低金额。即使用现金偿还高息债务有助于节省开支，但超过30%的美国家庭尚不完全清楚自己产生“信用卡债务之谜”的原因。而智能理财正可以帮助人们纠正这些次优的金融行为。
诸如Mint或You Need a Budget之类的PFM解决方案已经存在了多年，但是这些解决方案（通常也可以通过传统银行应用程序获得）是高度手工的，其依赖于用户的不断输入和一定程度的财务熟练程度。因此，消费者的采纳率一直很低。现在一些提供智能理财功能的APP可能仍需要使用者手动链接所有帐户，但它们将代表用户自动参与交易和转账，来优化个人理财的能力，有助于推动传统PFM应用程序的采用。这些解决方案提供了更高程度的个性化和定制，以根据用户情况而满足他们的具体财务需求。
智能理财将带给初创公司更大的竞争优势
在未来，智能理财将是一个决定性的特征，来帮助数字银行们在高度拥挤的环境中脱颖而出。许多数字银行已经推出了更多的自动化理财功能，其更难以复制，并有可能为最终用户提供更好的客户体验。可以预计的是，随着市面上的金融服务供应商对差异化的追求，这些功能将成为下一个重要的产品竞争领域。举例而言，Chime率先推出了提前存取工资机制，使客户能够比传统银行提前几天取出直接存款资金（在传统银行账户，直接存款通常需要两天才能结算）。Chime还开发了一个自动储蓄功能，它可以自动将交易汇总，将多余的现金转入储蓄账户。2020年Chime分别获得了7亿美元和5.33亿美元的两笔融资；2021年，风投基金对于该行业的胃口将继续保持强劲。
实现智能理财的另一个更快的途径是通过分散模式，用数字钱包连接客户在不同金融机构的所有金融账户，这个钱包将使用人工智能技术在各个连接账户中移动资金。新的金融基础设施、应用编程接口和人工智能平台的快速发展，使得各公司整合不同模块到单个应用程序中的开发想法成为可能。Drivewealth就是一家这样的公司，其为客户提供经纪基础设施解决方案，以构建机器人顾问、退休账户，以及实时的股票投资。
成本及数据获取是该行业首要克服的难题
高成本：与智能理财相关的成本很高，包括人工智能的开发、计算能力以及数据的存储和管理。持续处理和分析实时数据，尤其是大规模的实时数据，可能需要新的金融基础设施。目前的银行体系仍然依赖于过时的核心技术和银行账本。如果需要对这些系统进行彻底改革，以实现完全自主的财政，则成本可能过高，无法在中长期加以克服。
监管暂未明确：目前没有任何金融监管的政策结构可供智能理财使用。由于算法和人工智能有时似乎是在一个黑匣子里运行的，因此需要有可解释的人工智能解决方案来向监管者表明，银行遵守了众多的银行和金融法律。
获取完整的客户交易数据：为了使智能理财发挥其全部潜力，各公司需要极细度的支出数据。例如，当前的市场解决方案可以按类别（即服装店与餐厅等）识别商家，但没有捕获商品的详细信息。如果客户在加油站购买食品，交易将被标记为燃料。尽管Plaid、Tink和MX等金融聚合平台可以从银行交易中提取数据，但对这些交易进行精确分类仍然是一个挑战。
赢得客户信任：任何金融服务都必须获得客户信任。提供无缝的客户体验和积极的财务成果对于赢得客户信任至关重要。由于智能理财使决策过程远离客户，因此要获得这种信任还需要克服一些障碍。智能理财的提供商最初可能会采取保守的方法，然后随着时间的推移，慢慢地采用更多的自动化功能。
参考资料：
PitchBook：Optimizing Personal Finance via Automation
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